Consilium: Varför......
.....denna låga värdering just nu????
Jag tror att ett problem är att vi är litet för få som följer Consilium, och att vi dessutom redan är (mer än) fullinvesterade i bolaget. I mitt fall så har jag ökat med 1 000 aktier under veckan (45,30 kr) trots att aktien redan väger för tungt i portföljen, och jag tror att det är likadant för många.
Just nu finns det nog, förutom den allmänna osäkerheten på aktiemarknaden, en del osäkerhet om hur de "nya bolagen ser ut" efter utdelningen av Komponenter (Precomp). Jag har för mig att det var likadant för Westergyllen/Forshem för ett år sedan efter utdelningen av Forshem. När de första rapporterna kom försvann denna osäkerhet och båda aktierna kunde bedömas på egna meriter vilket helt klart gynnade den totala värderingen av dessa bolag. Precomp har ju tappat ca 1 kr på senare tid (ca 25 %) vilket stödjer mig i min uppfattning.
Teknisk analys (TA) ligger också som en våt handduk över många sunda bolag med stark utveckling just nu, men detta ger också utmärkta köplägen i dessa bolag.
Till sist vill jag bara än en gång påpeka att de enda professionella aktörer som följer Consilium kontinuerligt nyligen har upprepat följande riktkurser:
* Stockpicker: 63 kr
* Redeye: 60 kr
Nästa fredag kommer nya försäljningssiffror (t o m oktober) och torsdagen därpå kommer Q3-rapporten. Jag är full av tillförsikt inför dessa rapporter!!
M v h
Tror inte det handlar så mycket om värdering just nu.
De flesta vet ju att ett bolag som Consilium kommer få ordentligt med stryk om vi fortsätter nedåt.
Mvh spear of destiny
#2:
"De flesta vet ju att ett bolag som Consilium kommer få ordentligt med stryk om vi fortsätter nedåt."
Vad menar du? Consilium ligger ju sedan Q1 i år i absolut topp på börsen avseende både tillväxt, orderingång och resultatutveckling, och det finns inget som tyder på att denna utveckling ska vända. Varför ska då Consilium "få ordentligt med stryk"? Det låter som du yttrar dig helt utan (aktuell) kunskap om bolaget!
M v h
#3
Jag pratar inte om bolaget. Inte om dess tillväxt, orderingång eller resultatutveckling. Jag säger inte heller att denna utveckling skall vare sig fortsätta eller vända.
Det jag pratar om är börsens beteende. Det är inte ovanligt att bolag som låg likviditet och stora spreadar blir hårt ansatta när det blir oroligare på börsen och framför allt när paniken sätter in.
Det var det hela.
Mvh spear of destiny
#4:
OK, då förstår jag hur du menar (varför skrev du inte det från början?).
Men kom ihåg att det finns alltid en gräns för hur lågt bolag med urstark utveckling kan sjunka, tror du verkligen att ett bolag som växer i huvudsak organiskt med ca 30 procent och kommer att göra en vinst per aktie på ca 4 kr i år (och betydligt bättre nästa år) kommer att få mycket stryk från nivån 45-46 kr???? Det är i alla fall jag helt säker på att de inte kommer att få!
M v h
#5
Det gjorde jag ju.
Den ev "gräns" som finns ligger alltid betydligt längre ner än man kan tro.
Mvh spear of destiny
#5
Det Du säger är att bolaget inte kan gå ner under 45:-
Även om jag hade full koll på ett bolag skulle jag aldrig kunna dra den slutsatsen. Fast det kan ju bero på att jag inte är så bra på att räkna.
Mvh spear of destiny
#7:
Det säger jag definitivt inte!! Jag pratar om sannolikheten för ett större tapp, den är INTE STOR som jag ser det.
Vi kan ta upp den här diskussionen igen när Consilium har lämnat försäljningssiffror för januari tom oktober (16/11) och lämnat sin Q3-rapport (22/11). OK?
M v h
Inlägget är redigerat av författaren.
Jag läste bara detta:
Men kom ihåg att det finns alltid en gräns för hur lågt bolag med urstark utveckling kan sjunka, tror du verkligen att ett bolag som växer i huvudsak organiskt med ca 30 procent och kommer att göra en vinst per aktie på ca 4 kr i år (och betydligt bättre nästa år) kommer att få mycket stryk från nivån 45-46 kr???? Det är i alla fall jag helt säker på att de inte kommer att få!
Har väldigt lite med sannolikheter att göra, tycker jag. Sedan har denna diskussion, som sagt, inte med Consiliums försäljningssiffror att göra. Så enkelt är det tyvärr inte.
Mvh spear of destiny
#9:
Ha-ha, vad otroligt envis du är!! Vi tar upp den här diskussionen igen den 22/11 efter Q3-rapporten, OK?
M v h
#9
Men varför läser Du inte?
Sedan har denna diskussion, som sagt, inte med Consiliums försäljningssiffror att göra. Så enkelt är det tyvärr inte.
Jag har inget problem med att Du sitter fullsketen i CONS B.
Mvh spear of destiny
#11:
Ge dig nu!! Vad jag menar är att vi kommer att få facit på kursutvecklingen i Consilium när det snart kommer mer fakta om bolaget. Sedan får du tro vad du vill om kursens koppling (eller inte) till försäljningssiffror och annat fundamenta. Vi är inte överens du och jag, så enkelt är det!!
M v h
Inlägget är redigerat av författaren.
#12
Facit på kursutvecklingen ser vi ju löpande.
Mvh spear of destiny
#13:
Det är viktigt för dig att få sista ordet, eller hur? :-)
M v h
#14
Nej inte det minsta.
Mvh spear of destiny
Hyfsat kritiska nivåer runt 44 :-
Mvh spear of destiny
Delårsrapport januari - september 2007 för Consilium AB (publ)
· Consilium har fullföljt renodlingen av verksamheten. Consilium
Components delades under augusti ut till aktieägarna och noterades på
First North. Samtidigt ändrades bolagets namn till Precomp Solutions AB
(publ)
· Tillväxten för Consiliums kvarvarande huvudverksamhet är fortsatt god
- Orderingången ökade med 24 procent till 648,6 MSEK (521,3)
- Nettoomsättningen ökade med 26 procent till 541,3 MSEK (428,6)
- Rörelseresultatet ökade med 66 procent till 49,0 MSEK (29,5)
- Resultat efter finansiella poster ökade med 88 procent till 41,3 MSEK
(22,0)
· Den finansiella ställningen för Consilium är god
- Soliditeten uppgår till 44 procent
· Med hänsyn till de stora förändringarna i koncernstrukturen är de
flesta jämförelser mot tidigare perioder ej längre relevanta. En
särskild proforma resultaträkning har därför upprättats.
· Redovisad nettoomsättning uppgick totalt till 668,1 MSEK (569,1)
· Redovisat resultat efter finansiella poster uppgick totalt till 34,7
MSEK (16,0)
· Resultat efter skatt uppgick till 24,2 MSEK (8,4)
· Resultat per aktie uppgick till 2,33 SEK (1,23)
Det nya Consilium
Consilium har fullföljt de senaste årens omfattande renodling av
verksamheten i och med att affärsområdet Komponenter under augusti
delats ut till aktieägarna. Consilium Components AB har i samband med
detta namnändras till Precomp Solutions AB och noterats på First North.
Detta kommer att bättre lyfta fram värdena i Consiliums kvarvarande
verksamhetsområden. Uppdelningen innebär dessutom en ökad daglig fokus
på dessa verksamheter, vilket främjar framtida utveckling och tillväxt.
Jämförelsetal för hela koncernen, inklusive avyttrade, avvecklade eller
till aktieägarna utdelade verksamheter, är ej längre relevanta.
Jämförelsetal för kvarvarande huvudverksamheter redovisas därför nedan i
en profor¬ma resultaträkning för de senaste tre åren.
Orderingången för kvarvarande huvudverksamheter uppgick under perioden
januari - september 2007 till 648,6 msek (521,3), en ökning med 24
procent. Nettoomsättningen uppgick till 541,3 msek (428,6), en ökning
med 26 procent. Rörelseresultatet, inklusive koncerngemensamma
kostnader, uppgick till 49,0 msek (29,5), en ökning med 66 procent.
Rörelsemarginalen uppgick till 9,1 procent (6,9). Resultat före skatt
uppgick till 41,3 msek (22,0), en ökning med 88 procent.Vinstmarginalen
uppgick till 7,6 procent (5,1).
Consilium utvecklar och marknadsför globalt produkter och system för
säkerhet, miljö och navigation. Produktprogrammet omfattar bland annat
brandskydd, detektion av gas och utsläpp av rökgaser, liksom
navigationsutrustning. Produkter och system marknadsförs huvudsakligen
till varv, redare, samt olje- och gasindustrin. Consilum marknadsför
även produkter och system till övrig industri där applikationen passar
väl för våra produkter och system.
Tillväxten för orderingång, nettoomsättning och rörelseresultat är
fortsatt god.Volymtillväxten har under de senaste åren genomsnittligt
legat över 20 procent. Även under 2007 förväntas volymtillväxten ligga
över 20 procent.Varven har välfyllda orderböcker för de närmaste åren,
och investeringarna inom olje- och gasindustrin är fortsatt höga.
Consilium förväntar sig en nettoomsättning om mer än 700 msek för 2007,
och har med nuvarande marknadsförutsättningar en målsättning att nå en
årlig nettoomsättning om mer än 1 000 msek senast under 2010.
Resultat och vinstmarginaler har successivt förbättrats, trots stora
kostnader för tillväxt och satsningar på nya produkter och marknader.
Investeringarna i nya produkter och nya marknader kommer att bidraga
till fortsatt god tillväxt och fortsatt resultatförbättring.
Kommande rapporter
Rapport avseende orderingång och nettoomsättning t o m november
publiceras den 17 december 2007.
Helårsrapporten för 2007 publiceras den 21 februari 2008.
Kompletterande information avseende koncernen finns på Consiliums
hemsida www.consilium.se
Nacka den 22 november 2007
Consilium AB (publ)
Redeye igår efter rapporten:
"Köp
Consilium: resultat som väntat"
M v h
#18
Redeye är kokta.
Mvh spear of destiny
Spear of destiny ! Kokta = Köpta ; )
undrar ing
I så fall är även Stockpicker "ute och cyklar":
Analys från 9/12:
"Utvecklingen i Consilium fortsätter tveklöst att gå åt rätt håll. Den tidigare starka utvecklingen för orderingång och omsättning fortsätter och lönsamheten stiger. Historiskt är ledtiderna långa för Consilium och orderingången slår igenom i omsättningen med betydande fördröjning. Att det blir en rejäl omsättningstillväxt även nästa år vet vi redan och orderingången ser de närmaste åren allt jämt ut att fortsätta växa bra, om än i avtagande takt. I takt med att omsättningen växer vidare från nuvarande nivåer kommer också lönsamheten att fortsätta förbättras. Consilium själva har som mål att omsätta mer än 1 Mdr senast 2010, exklusive eventuella förvärv. Vi förväntar allt jämt en betydande tillväxt i vinst per aktie i flera år framöver. Köprekommendationen kvarstår medan riktkursen justeras ned till 59 kr (63)."
M v h
den är lite trött
Visa sida
Ogilla! 2
Gilla!
Titta även på detta. Mycket stark utveckling är väl ingen överdrift?
"Delårsrapport januari - juni 2007 för Consilium AB (publ)
2007-08-27 14:04
- Orderingången uppgick till 568,9 MSEK (436,6), en ökning med 30 procent
- Nettoomsättningen uppgick till 468,0 MSEK (356,3), en ökning med 31 procent
- Rörelseresultatet uppgick till 34,7 MSEK (14,5), en ökning med 139 procent
- Resultat efter finansiella poster uppgick till 27,9 MSEK (8,2)
- Resultat efter skatt uppgick till 19,4 MSEK (5,2)
- Resultat per aktie uppgick till 1,92 SEK (0,85)
- Affärsområdet Komponenter har delats ut till aktieägarna under augusti"
"Consilium under januari - september 2007
2007-10-19 10:32
Nettoomsättningen för Marina system ökade med 26 procent jämfört med föregående år och uppgick till 541,3 MSEK (428,6). Orderingången för Marina system ökade med 24 procent till 648,6 MSEK (521,3).
Nettoomsättning och orderingång för affärsområdet Komponenter ingår ej för period efter utdelningen, den 15 augusti 2007."
Kommentar: Det ser ut som om tillväxttakten har minskat under det tredje kvartalet, men det beror på att förra årets Q3 var ovanligt starkt medan förra årets Q4 var ganska svagt - tillväxtsiffrorna kommer säkert åter att stiga mot 30 procent under Q4!!
M v h
Inlägget är redigerat av författaren.